SCHD와 JEPI 차이를 알려주시고 ISA에 투자를 해야하는지 알려주세요

Question

제목과 같습니다.

알려주시고 ISA에 투자를 해야하는지 알려주세요

상세 답변 부탁드립니다!!!!! 꾸준히 분할매수로 배당금을 높여보려 합니다.

Answer 1

안녕하세요. 배현홍 경제전문가입니다.

JEPI는 커버드콜 상품이며 SCHD는 매년 배당금이 성장하는 주식을 기초자산으로 하는 아예 성격자체가 다릅니다.

좀더 자세히 설명드리며 SCHD는 10년이상 배당을 매년 늘려가는 대표기업 100개를 기초자산으로 이들 주식의 포트폴리오리이며 JEPI는 현재 몇년전부터 인기를 끌고 있는 기초자산인 S&P500에 포함되어있는 일부 주식과 이들을 기초자산으로 하는 콜옵션 상품을 매도하는 상품입니다.

커버드콜은 기초자산을 살수있는 특정시점(만기) 특정가격에 살수있는 권리이며 이 권리를 파는것을 말하며 해당 구조상 기초자산이 상승하면 손실을 보는상품입니다. 그렇기 때문에 현재 배당률이 7~8%이지만 기본적으로 S&P500지수가 오르면 결론적으로 콜옵션매도에서 손실이 나기 때문에 상승장에서 기대수익률이 높지 않습니다.

반면 SCHD는 현재 시가배당률이 3~3.5%로 낮아보이지만 JEPI와는 다르게 장기보유시 매년 배당금을 늘리기 때문에 배당금이 증가하므로 배당률이 증가하며 그리고 우량기업에 투자하므로 장기적으로 이익과 매출이 증가하고 이로 인해서 배당금이 증가하는 꾸준히 우상향하는 상품이기에 장기투자시 JEPI와 보다 성과나 수익률 측면에서도 더 좋습니다.
그리고 ISA투자의경우에는 SCHD와 JEPI와 같은 해외거래소에 상장되어있는 상품이나 주식을 매수자체가 불가능합니다. 즉 국내 거래소에서 상장된 ETF상품이나 주식이나 리츠만 거래가 가능하며 그리고 비과세 상품이고 200만원 한도 초과시에도 9.9%가 배당소득에 절세가 되는 계좌이기에 배당금이 꾸준히 들어오는 ETF나 주식투자에 유리한 계좌상품입니다.

Answer 2

안녕하세요. 장지은 경제전문가입니다.

일단 SCHD는 배당 성장을 중시합니다. 그래서 장기적인 자산 증식이랑 배당금 증가를 노리는 ETF이죠. 그리고 JEPI는 커버드콜 전략을 통해서 시장 변동성을 낮추고, 매달 높은 수준의 분배금을 지급하는데 특화되어 있습니다. 그래서 성장성이랑 배당 재투자가 목적이시라면 SCHD에 투자하시고, 당장 현금흐름이 중요하시다면 JEPI에 투자하시는게 유리하실겁니다.

그리고 ISA 계좌는 배당소득에 대한 비과세랑 분리과세 혜택이 강력하죠. 그래서 배당투자자들에게는 선택이 아닌 필수인 젤세수단입니다. 그러니 꾸준하게 분할매수는 주식 시장의 변동성을 이기는 전략이니까, ISA를 활용해서 두개의 종목을 적절히 배분하신다면 은퇴 준비에 큰 힘이 되실겁니다.