백테스팅과 리밸런싱은 무엇인가요?
백테스팅과 리밸런싱은 무엇을 말하는건지 궁금하여 알고싶습니다.
백테스팅과 리밸런싱에 대해 상세히 알려주시면 감사하겠습니다.
안녕하세요. 황대웅 경제·금융전문가입니다.
리밸런싱은 다시 포트폴리오를 조정할 때 쓰이는 말입니다.
이렇게 과거데이터를 이용해서 투자전략을 테스트해보는 것을 백테스팅이라고 부릅니다.
안녕하세요. 정의준 경제·금융전문가입니다.
백테스팅(Backtesting)은 과거의 데이터를 사용하여 특정 전략이나 투자 방식을 검증하는 과정을 말합니다. 즉, 과거의 시장 데이터를 사용하여 해당 전략이나 방식이 어떤 결과를 냈는지를 시뮬레이션하여 검증하는 과정입니다. 백테스팅을 통해 투자 전략이나 방식을 검증하면, 실제 시장에서 투자를 진행하기 전에 미리 어떤 성과를 예상할 수 있습니다.
리밸런싱(Rebalancing)은 투자 포트폴리오를 균형있게 유지하기 위해 자산 비중을 조정하는 것을 말합니다. 포트폴리오를 구성할 때 각 자산들의 비중을 결정하고, 시장 상황이나 투자 목표에 따라 일정 기간마다 자산 비중을 조정해야 합니다. 이때, 리밸런싱을 통해 포트폴리오의 균형을 유지할 수 있습니다.
예를 들어, 주식과 채권으로 구성된 포트폴리오가 있다고 가정해봅시다. 초기에는 주식과 채권의 비중이 각각 70%, 30%로 결정되었지만, 시간이 지나면서 주식 가치가 상승하여 주식 비중이 80%로 증가했습니다. 이 경우, 리밸런싱을 통해 주식 비중을 다시 70%로 조정하여 포트폴리오의 균형을 유지할 수 있습니다.
요약하자면, 백테스팅은 투자 전략을 과거 데이터로 시뮬레이션하여 검증하는 것이고, 리밸런싱은 투자 포트폴리오의 균형을 유지하기 위해 자산 비중을 조정하는 것입니다.
안녕하세요. 정진우 경제·금융전문가입니다.
백테스팅은 과거 데이터를 사용하여 거래 전략 또는 투자 접근 방식을 테스트하여 성과를 평가하는 프로세스입니다. 여기에는 과거 시장 데이터에 대한 전략 또는 접근 방식을 적용하여 실시간으로 수행했을 방식을 시뮬레이션하는 것이 포함됩니다. 그렇게 함으로써 투자자는 전략의 효과를 평가하고 이를 실시간 거래나 투자에 적용하기 전에 개선이 필요한 부분이나 약점을 식별할 수 있습니다.
반면에 리밸런싱은 원하는 위험 및 수익 특성을 유지하기 위해 포트폴리오의 자산 배분을 조정하는 프로세스를 말합니다. 포트폴리오 내의 자산을 매매하여 원래 목표 할당으로 되돌리거나 새로운 목표 할당으로 조정하는 것입니다. 리밸런싱은 일반적으로 포트폴리오가 투자자의 목표 및 위험 허용 범위와 일치하도록 보장하기 위해 1년에 한 번 또는 분기별로 주기적으로 수행됩니다.
