경제
주식 투자할때 봐야할 것들이 궁금합니다
주식 투자할 때 재무제표를 보려고 하는데 생각보다 봐야 할 게 많더라고요. 매출이나 영업이익, 부채비율 같은 지표 중에서 초보자가 가장 먼저 확인하면 좋은 지표가 무엇인지 궁금합니다. 그리고 이런 지표들을 볼 때 어느 정도 수치면 괜찮다고 판단하는지도 알고 싶어요.
6개의 답변이 있어요!
안녕하세요. 박성훈 경제전문가입니다.
제가 아는 한도에서 간단히 말씀드려볼게요
처음 시작하는 분들은 딱 5가지만 먼저 보시면 됩니다. 나머지는 차차 알아가시면 됩니다.
1. 영업이익이 흑자인지 확인하세요
회사가 진짜 돈을 버는지 보는 가장 기본적인 지표예요. 매출이 아무리 많아도 실제로 사업해서 번 돈이 마이너스면 의미가 없습니다. 최근 2년 이상 계속 흑자를 내고 있다면 기본적으로 돈을 잘 벌고 있는 거예요. 반대로 계속 적자라면 위험하니 피하는 게 좋습니다.
2. 부채비율을 확인하세요
회사가 빚을 얼마나 지고 있는지 보는 수치입니다. 100% 이하면 안전하고, 50% 전후면 아주 건강한 상태예요. 만약 150%를 넘어가면 빚이 너무 많아서 위험하고, 200% 이상은 피하시는 게 좋습니다. 쉽게 말해 빚이 자기 자본과 같거나 적어야 안전하다는 뜻이에요.
3. 매출과 영업이익이 늘어나고 있는지 보세요
최근 3년 동안 매출과 이익이 대체로 늘어나고 있는지 확인하세요. 해마다 조금씩이라도 꾸준히 늘어난다면 회사가 성장하고 있다는 증거예요. 반대로 2년 연속 줄어들거나 들쭉날쭉하면 불안정한 상태라고 보시면 됩니다.
4. 유동비율로 단기 자금 여유를 확인하세요
당장 갚아야 할 빚이 생겼을 때 돈이 충분히 있는지 보는 수치예요. 150% 이상이면 안전하고, 100%보다 낮으면 단기적으로 돈이 부족해질 위험이 있습니다. 쉽게 말해 "지금 당장 모든 빚을 갚으라고 해도 갚을 수 있나?"를 확인하는 거예요.
5. PER로 주가가 비싼지 싼지 비교하세요
주가가 기업의 수익에 비해 얼마나 비싼지 알려주는 수치입니다. 혼자서만 보지 마시고, 같은 업종의 다른 회사들과 비교하세요. 업종 평균보다 30% 이상 높으면 너무 비싸게 사는 것일 수 있고, 평균보다 낮으면 상대적으로 싸다고 보시면 됩니다.
# 그외 팁
- 한 번에 모든 지표를 보려고 하지 마세요! 이 5가지만 먼저 확인하시고, 나머지는 차차 알아가도 전혀 늦지 않습니다.
- 1년만 잘한 건 운일 수 있지만, 3년 동안 꾸준히 잘하면 진짜 실력이라고 생각하시면 됩니다.
- 재무제표만 보고 다 알 수는 없어요. 시장 상황이나 경쟁사, 앞으로의 사업 전망도 함께 살펴보세요.
# 정리하면
잘 버는지(영업이익), 빚은 적은지(부채비율), 성장하는지(매출추세), 당장 돈 갚을 수 있는지(유동비율), 가격은 적절한지(PER). 이 5가지만 먼저 확인하세요.
채택 보상으로 564베리 받았어요.
채택된 답변안녕하세요. 김명주 경제전문가입니다.
먼저 매출액이 상승 중인지, 영업이익률이 안정적인지, 부채비율이 과도하지 않은지 등을 확인하는 것이 좋습니다.
절대적인 기준은 별도로 없으며, 업종마다 다르게 판단해야 합니다.
안녕하세요. 김민준 경제전문가입니다.
초보자라면 매출•영업이익이 최근 3~5년간 꾸준히 증가하는지부터 보는 것이 가장 중요합니다. 부채비율은 200% 이하면 안정적, 100% 이하면 우량한 편으로 봅니다. 수익성은 영업이익률(매출 대비 영업이익)이 업종 평균이상인지, ROE(자기자본이익률)는 10% 이상이면 양호한 편입니다. PER•PBR은 동종업계 평균과 비교해 상대적으로 낮은지 확인하면 저평가 여부를 가늠할 수 있습니다. 다만 절대적 기준보다는 같은 업종 내 경쟁사와 비교하는 것이 훨씬 정확합니다.
안녕하세요. 인태성 경제전문가입니다.
주식 투자시 봐야 하는 것으로는
재무제표 확인하시는 것이 좋고 그런 경우
매출, 영업이익, 현금 흐름 등을
확인해주시는 것이 좋을 것 입니다.
안녕하세요. 이종우 경제전문가입니다.
만약에 초보자라면 먼저 매출부터 확인 후 영업이익 그리고 현금 흐름과 부채 순으로 체크 하시는 것을 추천 드립니다.매출과 영업이익이 3~5년간 꾸준하게 성장 하는지 그리고 영업현금 흐름이 실제로 플러스 인지가 중요합니다.
부채 비율은 업종마다 다르기에 절대적인 기준은 없지만 일반 기업은 100%이하면 비교적 안정적으로 볼 수 있습니다.
여기에 영업 이익률, ROE, PER/PBR을 동종업계와 비교 하는 것도 좋습니다.
답변이 도움이 되셨기를 바랍니다.
안녕하세요.
초보자라면 재무제표를 전부 보려고 하기보다 핵심 몇 가지만 먼저 보는 것이 좋습니다.
가장 먼저 매출과 영업이익을 확인하세요. 최근 3~5년간 꾸준히 증가하는 기업이 좋습니다. 매출은 늘어나는데 영업이익이 계속 줄어든다면 수익성이 나빠지고 있다는 뜻일 수 있습니다.
영업이익률도 중요합니다. 절대적인 숫자보다 같은 업종의 경쟁사와 비교하는 것이 좋고, 꾸준히 유지되거나 상승하는 기업이 긍정적입니다.
부채비율은 일반적인 제조업이나 서비스업이라면 100% 이하가 비교적 안정적인 편이고, 200%를 넘어가면 부채가 증가한 이유를 확인하는 것이 좋습니다. 다만 금융업처럼 원래 부채가 많은 업종은 별도로 봐야 합니다.
영업활동현금흐름도 중요합니다. 이익을 내면서 실제 현금도 꾸준히 들어오는 기업이 좋습니다. 순이익은 계속 나오는데 영업현금흐름이 계속 마이너스라면 주의할 필요가 있습니다.
ROE는 장기간 10% 이상이면 괜찮은 편이고, 15% 이상을 꾸준히 유지한다면 상당히 우수한 편으로 볼 수 있습니다.
PER과 PBR은 낮다고 무조건 싼 주식은 아닙니다. 같은 업종의 다른 기업과 비교하고 해당 기업의 과거 평균과 비교하는 것이 더 중요합니다.
결국 초보자라면 매출 증가, 영업이익 증가, 영업현금흐름 플러스, 과도하지 않은 부채, 꾸준한 ROE 이 다섯 가지부터 확인하시면 됩니다.
저의 답변이 도움이 되셨기를 희망합니다.