사모펀드 환매 중단 사태를 예방하기 위해 운용사는 영업보고서 제출 주기를 단축 하고 비시장성 자산의 정기적 공정가액 평가 및 일정 기간 이상 환매 및 만기 연장 시 집합 투자자자총회 의결을 의무화하는 공시,보고 의무와 운용 투명성을 대폭 강화했습니다. 판매사는 금소법 시행에 따라 불완전판매 예방 체계를 구축해야 하고 위반시 징벌적 과징금 부과, 손해배상 책임 엄중 명시, 사전 점검 및 지속적인 모니터링 의무를 수헹해야 합니다.
21년 10월 21일부터 현재 해심상품설명서는 교부하도록 되어있고 그리고 사모펀드도 외부감사와 운용보고 수익자에대한 총회를 여는것을 의무화하도록 되어있습니다. 그리고 기초자산 운용을 레버리짓아품에 대해서 규제하도록 되어있고 또한 운용사에 대한 내부통제를 강화하여 보고하도록 되어있씁니다. 이에 판매사와 수탁사도 운용감시의무를 갖게 되며 부로안전판매에 대한 책임 소지가 매우 강해진 상황으로 보시면 됩니다.
사모펀드의 환매 중단을 예방하려면 운용사는 투자자에게 자산 구성, 유동성 위험, 환매 제한 조건 등을 정확하게 공시하고 중요한 위험이 발생하면 신속히 알려야 합니다. 판매사는 상품의 실제 투자 구조와 위험성을 충분히 검증하고, 투자자에게 적합한 상품인지 확인하는 책임을 강화해야 합니다. 특히 불완전판매가 발생하지 않도록 설명의무를 철저히 이행하고, 판매 이후에도 운용 상황을 지속적으로 점검해야 합니다. 다만 이러한 조치가 환매 중단을 완전히 방지하거나 원금 회수를 보장하는 것은 아닙니다.