경제
장기적으로 매달 얼마씩 ETF에 투자하는 방식과 목돈을 한 번에 투자하는 방식은?
장기적으로 매달 얼마씩 ETF에 투자하는 방식과 목돈을 한 번에 투자하는 방식은 어떤 상황에서 각각 더 유리한 결과를 가져올까요?
5개의 답변이 있어요!
안녕하세요. 이명근 경제전문가입니다.
간단하게 설명하자면 아시다시피 한번에 목돈은 잘되면 대박 안되면 쪽박이죠
월 적립식은 목돈 한방에 비해서 터질때 덜 터지고 먹을때 덜 먹는 구조라고 생각하시면 될거 같구요
etf 는 잘못 투자하면 원금 손실도 크게 날 수 있으니 어떤 방식으로 투자할지는 신중히 선택하시는게 좋긴 할거 같습니다!
안녕하세요. 최현지 경제전문가입니다.
목돈 일시 투자 방식은 역사적으로 증시는 우상향하는 경향이 크므로 여유자금이 있다면 상승장에 대한 기회비용을 줄이고 복리 효과를 극대화할 수 있는 상황에서 유리합니다. 매달 적립식 투자는 주가 하락 위험이 크거나 현금 흐름이 정기적인 경우 평균 매입 단가를 낮추고 심리적 불안감을 줄여 장기 투자 지속성을 높이는상황에서 유리합니다. 정리하자면 시장 타이밍을 예측하기 어렵고 변동성이 큰 시기에는 적립식이 안전하지만 장기 기대 수익률 측면에서는 자금을 빠르게 시장에 노출하는 일시 투자가 통계적으로 더 높은 확률로 유리합니다.
안녕하세요. 이대길 경제전문가입니다.
적립식투자와 거치식 투자의 비교입니다
적립식 투자는 주가가 오를땐 적게 내릴땐 많이 사게되어 평균매수단가를 낮추는 효과가 있고
요즘과 같을때 좋으면
거치식투자는 장기적 우상향한다는 가정하에 최대 효과를 누릴수 있습니다
안녕하세요. 박성훈 경제전문가입니다.
제가 아는 한도에서 간단히 말씀드려볼께요
어떤게 좋다기보다 장.단점이 있고 유리할때가 있습니다.
# 장단점 과 차이
1. 목돈 한번 투자(거치식): 시장에 전부 참여해 복리 효과를 가장 빨리 최대화하지만, 타이밍을 잘못 잡으면 큰 손실 위험이 크고
대응이 쉽지 않습니다.
2. 매달 나눠 투자(DCA): 가격이 비쌀 땐 적게, 쌀 땐 많이 사서 평균단가를 낮추고 리스크를 분산하지만, 꾸준히 오르는 장에서는 전체 수익이 조금 적을 수 있습니다.
# 어느 때가 유리한가
1. 목돈 한번 투자가 유리할 때
- 장기적으로 꾸준히 상승할 게 확실할 때
- 10년 이상 아주 길게 들고 갈 계획일 때
- 지금이 역사적으로 저평가 구간이라고 판단될 때
2. 매달 나눠 투자가 유리할 때:
- 변동성이 크거나 불확실성이 클 때 (지금처럼)
- 3~5년 내에 쓸 돈이라 손실을 감당하기 어려울 때
- 매달 일정액이 들어오는 경우 (급여 등)
- 타이밍을 전혀 맞출 자신이 없을 때
# 전문가들의 견해
1. 통계적으로는 장기 상승 추세라면 목돈 투자가 수익률이 조금 더 높지만, 심리적으로 버티기 어려운 경우가 훨씬 많다.
2. 가장 현명한 방법: 목돈이 있다면 절반은 바로 넣고, 나머지는 6~12개월에 걸쳐 나눠 넣는 하이브리드 방식이 기회와 리스크를 적절히 섞은 방법이라는 의견이 다수입니다.
# 정리하면
꾸준히 오를 확신과 긴 시간이면 목돈이 유리하고, 불안정하거나 손실 부담이 크면 나눠 넣는 게 낫습니다. 정답보다는 내가 버틸 수 있는 방식이 가장 좋은 방식이라 생각합니다.
안녕하세요. 배현홍 경제전문가입니다.
어떤게 정확하게 더 유리하다고 볼 수 없습니다. 목돈을 한번에 투자한다는것은 리스크가 더 높고 기대수익률이 더 높습니다. 즉 기본적으로 투자한다는것은 우상향을 한다는 전제하에 투자한다는 말입니다.
그런데 ETF에 투자한다는것은 보통 채권이 아닌 주식형자산을 말하며 주식형자산은 기본적으로 변동성이 있습니다 즉 시간에 따라 우상향을 한다고 보지만 문제는 우상향을 하면서 위아래의 사이클이 있고 이로 인한변동성이 존재합니다 즉 이말은 이런 변동성을 감내할 수 있는 MDD가 충분히 있다면 목돈을 한번에 투자하는게 기대수익률을 훨씬 높일 수 있기에 장기적으로 본다면 성과는 더 좋을 수 있습니다.
다만 적립식으로 일정하게 매기간 산다는것은 변동성에 따른 충격을 일종의 시간에 따라서 나눠서 사기 때문에 시간에 따른 분산효과가 생기게 되고 인해서 변동성이 존재하도 평균가격단가를 유지할 수 있는 장점이 존재하나 그만큼 기대수익률은 낮아집니다. 즉 이는 정답이 아니라 본인의 MDD에 따라서 리스크 감내도에 따라서 투자방식을 나눠서 가져갈 수 있고 기대수익률만 보자면 한번에 투자하는게 더 좋습니다.